Согласно последним данным FactSet, ETF, на биржах США, привлекли еще $43 млрд за неделю, закончившуюся в пятницу, 7 ноября. Таким образом, годовой приток средств превысил $1,14 трл — новый рекорд, превысивший общий объем за 2024 г.
Лидером роста стали ETF на акции США с притоком в $25 млрд, за ними следуют ETF на инструменты с фиксированной доходностью США с $8,9 млрд и ETF на международные акции с $7,4 млрд. В то же время отток средств из валютных и товарных ETF составил $729 млн и $169 млн соответственно.
Доминируют тяжеловесы рынка акций
SPDR S&P 500 ETF Trust (SPY) возглавил недельный рейтинг лидеров с притоком в $12 млрд. За ним следуют Invesco QQQ Trust (QQQ) с $2,8 млрд и S&P 500 Index Fund ETF (VOO) с $2,4 млрд. С начала года приток средств в VOO превысил $105 млрд, что подтверждает его статус крупнейшего инвестора в активы в 2025 г.
Несмотря на сильный приток капитала, американские акции отступили. Индекс S&P 500 упал на 2,5% с максимума 29 октября до минимума четверга, а Nasdaq-100 — на 4,1%, поскольку инвесторы фиксировали прибыль по акциям, связанным с искусственным интеллектом, и другим лидерам 2025 г.
Резкий рост доходности
Доходность 10-летних казначейских облигаций подскочила до 4,16%, достигнув максимального значения с сентября, после публикации сильного отчета ADP о занятости и предположений о том, что Верховный суд может отменить часть тарифов администрации Трампа, что улучшило прогнозы экономического роста.
Рынки снизили свои ожидания относительно смягчения денежно-кредитной политики, и теперь в этом цикле учтены три дополнительных снижения ставок. Тем не менее, инвесторы продолжали отдавать предпочтение краткосрочным казначейским облигациям. iShares 0-3 Month Treasury Bond ETF (SGOV) привлек $1,4 млрд новых средств, оставаясь одним из самых популярных фондов на рынке.
Покупка на падении ИИ
Откат в быстрорастущих технологических компаниях не отпугнул всех. VanEck Semiconductor ETF ETF (SMH) получил приток $1,3 млрд, поскольку инвесторы покупали акции чипов, связанных с ИИ, по более низким ценам.
Агрессивные трейдеры также вложили $1,2 млрд в ProShares UltraPro QQQ (TQQQ), ставку с кредитным плечом 3x на Nasdaq-100.
Значительные оттоки
С другой стороны, лидером стал SPDR Dow Jones Industrial Average ETF (DIA), погасивший активы на $1,7 млрд.Vanguard Information Technology (VGT) потерял $1,3 млрд, а фонд Schwab U.S. Large-Cap Growth ETF (SCHG) — $935 млн.
iShares Bitcoin Trust (IBIT) ) также понес значительные потери: отток средств составил почти $600 млн, поскольку курс биткоина впервые с июня ненадолго опустился ниже 100 000 долларов. Фонд упал примерно на 20% с октябрьских максимумов до минимумов прошлой недели, пишет etf.com.
Ссылки по теме: