Согласно etf.com, на сегодняшний день в США котируется 3853 ETF. Из них около 44%, или 1696, относятся к категории активно управляемых ETF. Как и следовало ожидать, в год, когда акции и другие рисковые активы резко выросли, активные фонды показали себя очень хорошо.
Лучшие активно управляемые ETF более чем удвоили вложения своих инвесторов. Фонды, привязанные к Nvidia и биткоину, показали себя особенно хорошо, но в списке наиболее эффективных активно управляемых ETF есть несколько фондов, нацеленных на другие активы.
Лидирует YieldMax NVDA Option Income Strategy ETF (NVDY). Это самый эффективный активный ETF 2024 года с приростом в 126% выиграл от стремительного роста акций Nvidia.
NVDY продает покрытые колл-опционы на Nvidia с целью получения ежемесячного дохода для инвесторов. Хотя доходность фонда в 126% фантастична, она отстает от скачка акций Nvidia на 187%, что подчеркивает компромисс, на который идет ETF: отказ от роста акций Nvidia в обмен на ежемесячный доход.
Рост криптовалютных ETF
Сразу за NVDY в списке самых эффективных активных ETF находится ProShares Bitcoin Strategy ETF (BITO) с доходностью в 121% в этом году.
BITO был первым биткоин-ETF, запущенным в США в 2021 г. В отличие от конкурирующего iShares Bitcoin Trust (IBIT), BITO не является спотовым биткоин-ETF, а держит фьючерсные контракты на биткоины.
Тем не менее фонд остается популярным, имея под управлением активы на сумму почти $3 млрд.
BITO является одним из 15 криптовалютных ETF в списке 20 лучших активных ETF года. Другие включают First Trust SkyBridge Crypto Industry & Digital Economic ETF (CRPT), Bitwise Bitcoin and Ether Equal Weight Strategy ETF (BTOP) и CoinShares Valkyrie Bitcoin Miners ETF (WGMI)
Опционные стратегии приносят пользу
Поскольку криптовалютные ETF занимают 15 слотов в нашем списке, это оставляет место для пяти некриптовалютных ETF. Одним из них является вышеупомянутый NVDY.
Другие — Simplify Volt TSLA Revolution ETF (VCAR), YieldMax NFLX Option Income Strategy ETF (NFLY), Kurv Yield Premium Strategy Netflix Income ETF (NFLP) и Virtus Reaves Utilities ETF (UTES).
VCAR — это фонд, который инвестирует в комбинацию акций Tesla, ETF Tesla с кредитным плечом, своп-контракты Tesla и опционы пут/колл Tesla.
В настоящее время ETF держит 30% активов в обыкновенных акциях Tesla и 60% своего портфеля в акциях Direxion Daily TSLA Bull 2X (TSLL).
С начала года VCAR вырос на 102% по сравнению с ростом на 60% для TSLL и на 42% акций Tesla, что говорит о том, что его активная стратегия увеличила доходность.
Между тем, NFLY и NFLP — это ETF колл с покрытием одной акции, привязанные к Netflix. Фонды принесли 68% и 54% прибыли соответственно, против 84% для акций Netflix, что отражает компромисс между ростом цены и доходом, который получают инвесторы в опционные ETF.
Превосходный показатель среди коммунальных компаний
Наконец, UTES вырос на 57% в этом году, что является резким превосходством по сравнению с 32%-ным ростом Utilities Select Sector SPDR (XLU).
Управляющие фондами UTES используют качественный и количественный анализ для выбора акции коммунальных компаний. Стратегия принесла результаты в долгосрочной перспективе; UTES вырос на 237% с момента создания против 159% у XLU.
10 наиболее эффективных активных ETF 2024 г.
